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現在のポジション（Jul-3）

カテゴリー: ＦＸ

先週は、HiroseTraderにてCHR/MXNを新たに建てました。
幸運にも7月の最高値近辺でShortすることが出来ましたので早速含み益となり、日々の資金調達コストが楽しみになっています。

以下がHiroseTraderのスワップ付与状況です。



最新の数字ですと、本来のスワップ分からCHF/TRYで＋7.4%・CHF/MXNで＋2.7%余分に入ってきています。


【現在のポジション（スワップ用）】

取引業者	買／売	通貨ペア		取得日	建値	値洗後
HiroseTrader	Short	CHF	TRY	2008/4/28	1.2369	1.27684
HiroseTrader	Short	CHF	MXN	2008/7/15	10.30	10.30841
Hirose LionFX	Short	USD	TRY	2008/4/15	1.32
Hirose LionFX	Short	USD	MXN	2008/5/7	10.55
Hirose LionFX	Short	GBP	CHF	2008/7/16	2.0135
Astmax	Long	MXN	JPY	2008/5/8	9.85
ﾏﾈｰﾊﾟｰﾄﾅｰｽﾞ	Long	ZAR	JPY	2008/7/8	13.75

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米大手金融決算発表・メキシコ利上げ

カテゴリー: ＦＸ

結局は行って来いに終わった、先週の為替相場。
相場を左右した要因は、バーナンキ議会証言・原油先物下落・米大手金融決算といったところだと思います。

その決算発表内容ですが、以下の通りになっています。

　17日　JPモルガン　1株利益0.54ドル（事前予想0.444ドル） ↑　
　17日　ブラックロック　1株利益2.05ドル（事前予想1.976ドル） ↑
　18日　メリルリンチ　1株損失4.95ドル（事前損失予想1.9ドル） ↓
　18日　シティグループ　1株損失0.49ドル（事前予想0.604ドル） ↑
　21日　バンカメ　予定
　22日　ワコビア　予定

事前予想を下回ったのはメリルリンチだけ。確かに予想より良いのですが、メリルもシティも赤字です。
一株当たりの損失にしてしまうと分かりにくくなりますが、メリルの2Qは46.5億ドル・シティの2Qは25.0億ドルと巨額の損失を計上しています。
今日の日経にもありましたが、シティグループがサブプライム関連で計上した累積損失は1兆2千億円にのぼるようです。

こんな状況で、なして米ドルさ上げんだ？と思う訳ですが、自分の思惑と相場の動きが異なるときは動かない方がいいかな？ということで、今週はスワップ用ポジションの追加以外は、殆どトレードしませんでした。

一方で、スワップ用に追加したCHF/MXNですが、週末のメキシコ中銀による利上げ発表で、政策金利（オーバーナイトレート）は0.25%引き上げられ8.00%となりました。その効果なのか、メキシコペソの週末の動きは強く、USD/MXNは@10.2を割り込み、CHF/MXNも@10.0を割って引けています。
週半ばにはトルコも金利を0.5%引き上げていますし、新興国のインフレがかなり深刻になってきているのは、あまり好ましい状況ではないですね。

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18

結局、元に戻るのか・・・？

カテゴリー: ＦＸ

週央に再度のドル円１００円割れまで観測された為替市場ですが、
現在、何事もなかったかのように先週までの円安相場に戻っています。

原油先物の大幅な下落や、JPモルガンなどの好決算発表にも支えられましたが、終わってみればバーナンキの自作自演だったような感じ。
議会証言初日に危機感を煽っておいて、二日目には市場介入への足掛かりをしっかり残したように見えますが、どうでしょうか。
介入正当化発言はリップサービスかもしれませんが、EUR/USDが行き過ぎた局面では、介入の可能性が高まったと思います。一方で、米ドルの減価は避けられない運命だとは思いますが、それを緩やかに進行させるために、市場介入が有効に実施されて欲しい、と一個人が願っております＾＾；

さて、この急落・急反転による市場動向により、短期・長期でも十分なチャンスがあった今週の相場ですが、個人的なパフォーマンスとしてはやや物足りない感じ。

　1. USD/JPY　@104.9L　は103円台にビビって薄利決済・・・
　2. GBP/CHF　@2.0145L は+100pipsで決済
　3. GBP/CHF　@2.0135L は保有中。
　4. CHF/MXN　@10.3S も保有中（長期ポジションへ）

一番悔しいのが、ZAR/JPYが1pips差で約定しなかったことと、CHF/NOKの@5.05指値にぎりぎり届かず、何れもポジションを取り損ねたこと。まぁ長期で（精神的に）安定保有できるように、下ひげをつける場面で約定するかどうか、のスレスレに指値しているので止むを得ないのですが・・・ビビり過ぎたか。
ま、この先リスク許容トレンドに回帰すると決まったわけではないので、一気にポジションを取らなくて良かった、ということになるかも知れませんし。

今一番気になっているのが、保有ポジションの中でスイスフランを大幅に売り越していること。
実際、全ポジションの約70%がスイスフラン売りで構成されている状況でして、危機回避能力に乏しいポジションに、大きなリスクを感じています。
そのリスクヘッジにスイスフランのLONGポジションを検討中ですが、選択肢となるとCHF/JPYかCHF/SGDぐらいしか無いんですよね・・・。

とはいえ、CHF/JPY@104というのは如何にも高値掴みな気がしますし、CHF/SGDなら@1.3以下を狙いたいな・・・というところで、簡単にポジらせてはくれない状況です。

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16

下げたので、ポジション追加

カテゴリー: ＦＸ

今日も午前中は落ちついた動きだった為替相場ですが、時間と共に円全面高へ・・・と大幅続落。

さすがにドル円で103円台は想定外だったため、スイングしようとロングしたドル円が104円Hiで掴まっています・・・。

現在（21:00）も、ドル円は103円から104円台・ユーロ円は165円台での推移。
単日にとどまらない、これだけ大きな変動（下落）は久しぶりです。それだけに、恐怖感も一層強く感じるわけですが・・・。

本日もこの後は米・消費者物価やFOMC議事録が控えていますので、連日でもう一段・・・なんてことがあるかも。


さて、これだけ下げていますので、スワップ用のポジションを追加しました。
追加したのは、CHF/MXNのShort@10.30です。以前に損切りしているペアですから、ちょっとリベンジも込めて。

その他にもGBP/CHFを@2.0145でLongして、100pips取れたので決済。
その後、@2.0135で再度Long。
クロス円以外では、上手くいっているんですけどねぇ・・・

これ以上のポジション追加は、指標発表を見てからにする予定。

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指標を待たずに節目抜き

カテゴリー: ＦＸ

本日は、
　米・生産者物価指数-6月
　小売売上高-6月
　NY連銀製造業景気指数-7月
　カナダ中銀政策金利
　バーナンキFRB議長 半期議会証言（上院）
　インテルなど決算発表
など、多くの指標・決算発表を控え、数字次第ではEUR/USDの@1.60超えやGBP/USDの@2.00超えがあるかなと思いましたが、「待ちきれない」といった感じで節目を一気に抜けてきました。
ドル円も104円Midまで一気に押してきて、かなり久しぶりに相場が大きく動いた感があります。
しかしながら、指標発表はこれからですし、さらにもう１段の動きがあるのかも・・・

それにしても、ドルはあまりに弱いです。
USD/CAD、USD/CHFともにパリティ水準まで来ていますし、AUD/USDもパリティ到達圏内に来ています。
週明けの米・財務省/FRBの緊急声明効果も、わずか１日しかもたず。
何をやっても（言っても）効果が無く、一方的に下げ続けた初春の値動きが思い出されるような、ある意味気味悪い下げ。

久々の大きな押し目だけに、少しポジションを取るつもりですが、どうも気味悪い感じがぬぐえない現況。